bedrijfsnieuws over PCB Upstream Q-doekvoorraad bijna uitgeput

Volgens Caixin News heeft de bloeiende AI-servermarkt geleid tot een stijging van de vraag naar upstream PCB-substraten,met een nog steeds krappe vraag-aanboddynamiek voor binnenlands elektronisch garen en elektronisch stof en bijna uitgeputte voorradenIn de eerste helft van dit jaar heeft de industrie al vijf ronden prijsstijgingen ondergaan.In het algemeen is het aantal elektronische kledingstukken met 7628 een stijging van 17% tot 18% per maand.De prijzen van ultra-dunne en extreem dunne speciale elektronische stoffen zijn tot nu toe met meer dan 140% gestegen.

De huidige prijsstijging van elektronisch garen/stof wordt veroorzaakt door de gecombineerde krachten van de explosieve structurele vraag van AI-computing en de starre tekorten aan de aanbodzijde.

Aan de vraagzijde is het aantal lagen van AI-server-PCB's aanzienlijk toegenomen, waarbij het gebruik van hoogwaardige elektronische stoffen per eenheid 3 tot 8 keer toeneemt in vergelijking met traditionele servers.Dit wordt verder ondersteund door de basisvraag van consumentenelektronica en PCB's voor de automobielindustrie, samen de markt uit te breiden.

Aan de aanbodzijde hebben toonaangevende fabrikanten actief de productie van conventionele elektronische stoffen beperkt.de capaciteit te herverdelen aan ultradunne en hoogfrequente speciaalstof met een hogere winstmarge, waardoor de aanbodbeperkingen voor standaardspecificaties verergeren.Gecombineerd met strikte controles op nieuwe ovens die in een eerdere periode zijn toegevoegd en nieuwe productielijnen waarvoor maximaal twee jaar nodig zijn om te bouwen kan de capaciteit op korte termijn niet worden vrijgegeven, waardoor de bijna nul voorraad van de industrie en de strakke vraag-aanbodbalans op korte termijn waarschijnlijk niet zullen afnemen.

Met name hoogwaardige Q-stof is het belangrijkste segment in de industrie geworden, met technische barrières en winstgevendheid die die van traditionele elektronische stof ver overtreffen.Q-stof heeft een ultralage dielectrische constante en dissipatiefactor, waardoor de efficiëntie van de signaaloverdracht met hoge frequentie aanzienlijk wordt verbeterd, waardoor het ideaal is voor AI-servers van de volgende generatie, optische modules van 1,6T/3,2T en high-end switch computing hardware.Het gebruik per eenheid is 5 keer zo groot als bij traditionele servers..

De wereldwijde aanvoer van Q-stof is momenteel al lange tijd in handen van Japanse bedrijven, maar de binnenlandse fabrikanten versnellen technologische doorbraken.met sommige die al klantkwalificaties hebben voltooid en kleine zendingen hebben bereikt, waardoor de weg wordt vrijgemaakt voor de toekomstige grootschalige massaproductie.

Met het traditionele piekseizoen voor de elektronica-industrie in de tweede helft van het jaar, gecombineerd met de voortdurende bouw van AI-infrastructuur,De prijzen van elektronische garens/doeken zullen naar verwachting hun stijgende traject behouden, waardoor het dubbele groeipatroon van volume en prijs van de industrie wordt versterkt.de cyclus van hoge welvaart van de industrie zal waarschijnlijk aanhouden.

Instellingen voorspellen in 2026 een vraag-aanbodverschil van 113 miljoen meter voor standaard elektronisch stof, waarbij het verschil in 2027 mogelijk nog groter zal worden.De Europese Unie heeft een belangrijke rol gespeeld bij de bevordering van de ontwikkeling van de interne markt..

Wat de marktkansen voor A-aandelen betreft, kunnen beleggers de voorkeur geven aan toonaangevende fabrikanten van elektronische stoffen met een ruime capaciteit en een high-end productmix,Het is ook belangrijk dat de Europese Unie de mogelijkheid biedt om de ontwikkeling van de Q-cloth-technologie te bevorderen.. (Bron: Everbright Securities Micro-Insights)

- Ik heb het niet gedaan.

Bron: Everbright Securities Micro-Insights

Disclaimer: Wij respecteren de originaliteit en de waardeverdeling; het auteursrecht op tekst en afbeeldingen is van de oorspronkelijke auteurs.die niet de positie van deze rekening vertegenwoordigtAls uw rechten worden geschonden, neem dan onmiddellijk contact met ons op voor verwijdering.